W tym miejscu warto obalić mity o giełdzie jako maszynce do zarabiania dużych pieniędzy w krótkim czasie. Inwestorzy, którym udaje się uzyskiwać 40% zysku rocznie w ciągu kilku - kilkunastu lat należą do wyjątków. Większość z tych, którzy nie mieli czasu na rozważne inwestycje, straciła kapitał z jakim przyszła. Dlatego też obieranie realistycznych celów w inwestowaniu stanowi podstawę do ich osiągnięcia.

Obranie celu (najlepiej jako procent inwestowanej sumy) pomoże również w wyborze rynku na którym inwestor powinien podjąć wysiłki. Wiadomo, że kupno obligacji nie przyniesie zysków liczonych w setkach procent, a raczej w okolicach 15-20% rocznie (maj 2001). Akcje czy kontrakty dają szersze możliwości ale należy się liczyć z wyższym ryzykiem oraz koniecznością posiadania wyższych kapitałów.

Tworzenie planu strategicznego i przestrzeganie zasad ochrony kapitału, powinno ograniczyć straty ale ich nie zlikwiduje. Dlatego też wszyscy, którzy przyszli na giełdę z pieniędzmi przeznaczonymi "na życie", powinni przemyśleć swoje decyzje raz jeszcze.

Warto wyobrazić sobie reakcje na sytuację w której tracimy 10%, 20%, 50% swoich kapitałów.
Czy jesteśmy w stanie opanować strach i frustracje? Czy nie zawalą się z tego powodu nasze plany życiowe? Czy nie nastąpi załamanie psychiczne? A z drugiej strony czy chęć odegrania się za wszelką cenę nie zastąpi racjonalnego myślenia?
Odpowiedź na powyższe pytania pozwoli na określenie tzw. awersji do ryzyka i pomoże w wyborze strategii oraz rynku odpowiedniego dla inwestora.

Strata do 10% kapitału

Osoby, których strata większa niż 10% kapitału napawa przerażeniem, powinny wybrać rynek obligacji na którym zmiany cen (ryzyko) są najmniejsze. Posiadacze kapitałów większych niż 100 tys. PLN mogą w takim przypadku przeznaczyć 90% do inwestycji w obligacje, a 10% w akcje.

Strata do 30%

Osoby, które są w stanie "przeżyć" wyższe straty, będą mogły zainwestować bardziej agresywnie. Akceptacja takich strat, pozwala podzielić portfel pomiędzy rynek akcji i obligacji. Przy wyborze "spokojnej" strategii, która dopuszcza maksymalne obsunięcia kapitału rzędu 20-30%, możliwe jest zaangażowanie nawet całej sumy na rynku akcji. Wymaga to jednak żelaznej dyscypliny i poświęcenia dłuższego czasu na analizy rynku.

Inną ciekawą propozycją jest skonstruowanie portfela składającego się w 90% z obligacji i zainwestowanie reszty w kontrakty. Nawet strata całej "porcji" kontraktowej powinna zostać w ciągu roku odrobiona przez odsetki z obligacji.

Strata powyżej 30%

Zaakceptowanie utraty powyżej 1/3 kapitału nie oznacza, że inwestor powinien opracowywać strategie, która to dopuszcza. Niestety rzeczywistość może się rozminąć z założeniami, dlatego osoby pragnące inwestować zarówno na rynku akcji, jak i praw pochodnych muszą sobie zdawać sprawę z ryzyka, jakie ponoszą. Warto "oswoić" się z niebezpieczeństwem znacznego obsunięcia kapitału. Dotyczy to tym bardziej graczy wykorzystujących dźwignię czyli inwestujących pożyczone środki.

Niejako na pocieszenie trzeba powiedzieć, że odpowiednie skonstruowanie planu inwestycji oraz konsekwentne jego przestrzeganie pozwala uniknąć strat powyżej 20-30% kapitału.

Wyznaczenie celów i ocenienie własnych możliwości można przeprowadzić w bardziej skomplikowany sposób. Najważniejsze jest aby taką rozmowę z samym sobą przeprowadzić rzetelnie i szczerze. Poznanie własnych zalet i słabości, pozwoli w drugim etapie budowania strategii inwestycyjnej, wybrać (stworzyć) swój sposób na zarabianie pieniędzy. Jego skuteczność, a przede wszystkim to czy inwestor będzie go akceptował wpłynie na wyniki. Czyli na to o ile pieniędzy zwiększy się jego konto. A przecież o to w tym wszystkim chodzi.